IPO Qualtrics International 11.11.2018
IPO Qualtrics International 11.11.2018
Управление бизнесом в четырех направлениях
Обзор перед IPO
Эмитент: Qualtrics Int.
Тикер: XM
Биржа: NASDAQ
Диапазон на IPO: $18-21
Объем к размещению: $400 млн
Андеррайтеры: Morgan Stanley/ Goldman Sachs
14 ноября на бирже NASDAQ под тикером XM состоится IPO Qualtrics International – разработчика программного обеспечения для сбора и анализа данных. Объем размещения составит $400 млн.
Чем интересна компания?
- Qualtrics International – разработчик ПО для сбора и хранения данных, касающихся клиентов, сотрудников, брендов и продуктов того или иного бизнеса. Qualtrics позволяетанализировать рынок, удовлетворенность клиентов, тестировать разные концепции, оценивать деятельность сотрудников и получать обратную связь. Компания занимает седьмое место в топе-10 Forbes Cloud 100 с клиентской базой более 9 тыс. (75% из списка Fortune 100). За свою историю Qualtrics сделала всего два приобретения. В мае 2016 года она купила Statwing — разработчика ПО для веб-статистики, анализа данных и исследования рынка, а в апреле 2018-го приобрела Delighted — разработчика ПО для сбора и анализа отзывов клиентов. В апреле 2017-го инвесторы Insight Venture Partners, Accel и Sequoia оценили Qualtrics в $2,5 млрд. Всего компания привлекла $400 млн.
- Продукт Qualtrics. Программное обеспечение компании называется Experience Management (XM™). С его помощью проводится анализ данных из CRM, планирование ресурсов (ERP), управление человеческим капиталом (HCM), обслуживание клиентов, автоматизация маркетинга. Сбор и анализ этой информации позволяет в реальном времени принимать быстрые и простые бизнес-решения.
- Адресный рынок в $44 млрд. По мнению компании, платформа XM значительно превосходит системы CRM (обслуживание клиентов) и HCM (оптимизация кадровых процессов), также она оптимально работает на повышение эффективности бренда и автоматизацию маркетинга. Компания оценивает свой адресный рынок в 2018 году в $44 млрд. По данным ResearchAndMarkets.com, мировой рынок управления клиентским опытом в 2024 году будет стоить $21,3 млрд, CAGR с 2018-го по 2024 год составит 22%.
- Позитивные финансовые показатели: растущая выручка, положительные маржа и Cash Flow. Выручка Qualtrics в 2017 году равнялась $290 млн, увеличившись на 52%. Вместе с тем в сопоставлении полугодие к полугодию наблюдается замедление роста выручки до 40%. Маржа EBIT в 2017 году показала положительную динамику по сравнению с 2016 годом. Операционная прибыль составила $3 млн (1% от выручки) против операционного убытка -$10,5 млн (-6% от выручки).
